Tải xuống sổ làm việc mẫu
Hướng dẫn này trình bày cách sử dụng Hàm YIELD trong Excel trong Excel để tính lợi tức trái phiếu.
Tổng quan về hàm YIELD
Hàm YIELD Tính lợi tức trái phiếu.
Để sử dụng Hàm trang tính Excel YIELD, hãy chọn một ô và nhập:
(Chú ý cách các đầu vào công thức xuất hiện)
Cú pháp và đầu vào của hàm YIELD:
| 1 | = YIELD (thanh toán, đáo hạn, tỷ lệ, pr, hoàn trả, tần suất, [cơ sở]) |
giải quyết - Đó là ngày thanh toán chứng khoán hoặc ngày mua chứng khoán. Đó là ngày đến sau ngày phát hành chứng khoán.
trưởng thành - Đó là ngày mà trái phiếu hoặc chứng khoán hết hạn và số tiền gốc được trả lại cho người nắm giữ trái phiếu hoặc chứng khoán.
tỷ lệ - Đó là lãi suất hàng năm của trái phiếu hoặc chứng khoán mà tại đó các khoản thanh toán phiếu giảm giá được xử lý.
pr - Đó là mệnh giá của chứng khoán hoặc trái phiếu. Nếu đối số này bị bỏ qua, thì hàm YIELD sẽ giả sử mệnh giá là $ 1,000.
chuộc lỗi - Giá trị hoàn lại của trái phiếu hoặc chứng khoán trên mệnh giá 100 đô la được hoàn trả cho người nắm giữ trái phiếu hoặc chứng khoán vào ngày mua lại.
tần số - Nó đề cập đến số lần thanh toán phiếu giảm giá định kỳ mỗi năm. Giá trị của tần suất cho các khoản thanh toán hàng năm, nửa năm và hàng quý lần lượt là 1, 2 và 4.
nền tảng - KHÔNG BẮT BUỘC. Nó chỉ định kiểu đếm ngày được sử dụng bởi chứng khoán hoặc trái phiếu. Các giá trị có thể có có thể là:
| Nền tảng | Đếm ngày |
| 0 | Hoa Kỳ (NASD) 30/360 |
| 1 | Thực tế / thực tế |
| 2 | Acutal / 360 |
| 3 | Acutal / 365 |
| 4 | Châu Âu 30/360 |
Nếu đối số cơ sở bị bỏ qua, nó sẽ giả định giá trị mặc định của nó, tức là US (NASD) 30/360.
YIELD là gì?
Lợi tức trên chứng khoán là số tiền mặt kiếm được từ chứng khoán dưới hình thức lãi suất hoặc cổ tức. Nó được biểu thị bằng tỷ lệ phần trăm dựa trên mệnh giá của chứng khoán.
YIELD của trái phiếu được tính theo công thức sau nếu không có nhiều hơn một kỳ phiếu giảm giá cho đến khi mua lại.
Ở đâu:
DSR = số ngày kể từ ngày thanh toán đến ngày đổi quà
E = số ngày trong kỳ phiếu giảm giá mà ngày thanh toán rơi vào
A = số ngày kể từ ngày bắt đầu của kỳ phiếu giảm giá đến ngày thanh toán.
Nếu còn nhiều hơn một phiếu giảm giá cho đến khi đổi, thì YIELD được tính qua các lần lặp lại. Hàm YIELD sử dụng công thức PRICE để tính lợi suất bằng phương pháp Newton (còn được gọi là phương pháp Newton-Raphson).
Hàm YIELD trong Excel là gì?
Hàm Excel YIELD trả về lợi nhuận trên một chứng khoán trả lãi định kỳ. Nó trả về giá trị dưới dạng phần trăm.
Tính toán lợi nhuận của một chứng khoán
Trong ví dụ này, chúng tôi tính toán lợi tức của một chứng khoán được mua vào ngày 20 tháng 1 năm 2022, với lãi suất hàng năm là 6%. Các chi tiết khác về bảo mật được đề cập trong bảng trên.
Công thức được sử dụng để tính Lợi nhuận là:
| 1 | = YIELD (C4, C5, C6, C7, C8, C9, C10) |
Hàm YIELD trả về kết quả bảo mật:
YIELD = 5.68%
Tại đây, giá của đối số bảo mật (pr) và đối số mua lại (chuộc lại) được nhập dưới dạng giá trị trên 100 đô la bất kể mệnh giá thực tế của chứng khoán. Cũng như được khuyến nghị, các giá trị của đối số ngày thanh toán và ngày đáo hạn được nhập dưới dạng tham chiếu đến các ô chứa ngày tháng.
Tính toán lợi tức của trái phiếu 10 năm
Bây giờ, hãy tính toán lợi tức của trái phiếu 10 năm, được phát hành vào ngày 1 tháng 2 năm 2009 và được nhà đầu tư mua ba tháng sau đó. Các chi tiết khác của trái phiếu được đề cập trong bảng trên.
Công thức được sử dụng để tính Lợi nhuận là:
| 1 | = YIELD (C4, C5, C6, C7, C8, C9, C10) |
Hàm YIELD tính toán lợi tức của trái phiếu 10 năm:
YIELD = 8.3%
Như đã đề xuất, các giá trị của đối số ngày thanh toán và ngày đáo hạn được nhập dưới dạng tham chiếu đến các ô chứa ngày tháng.
YIELD trong Google Trang tính
Tất cả các ví dụ trên đều hoạt động hoàn toàn giống nhau trong Google Trang tính cũng như trong Excel.
Ghi chú bổ sung
Sử dụng Hàm YIELD để tính toán lợi tức của một trái phiếu hoặc chứng khoán tương tự.
#NUM! Lỗi xảy ra nếu ngày thanh toán lớn hơn hoặc bằng ngày đáo hạn; hoặc các giá trị của các đối số tỷ lệ, quy đổi, tần suất hoặc [cơ sở] không phải là số hợp lệ (tức là tỷ lệ <0; hoặc pr ≤ 0; hoặc quy đổi ≤ 0; hoặc tần suất là bất kỳ giá trị nào khác 1, 2 hoặc 4; hoặc [cơ sở] giá trị khác 0, 1, 2, 3 hoặc 4)
#GIÁ TRỊ! Lỗi xảy ra nếu ngày thanh toán hoặc đối số đáo hạn không phải là ngày Excel hợp lệ.
Chúng tôi khuyến nghị rằng ngày thanh toán và ngày đáo hạn nên được nhập vào hàm YIELD dưới dạng tham chiếu đến các ô chứa ngày tháng hoặc ngày được trả về từ công thức.
Kết quả của Hàm YIELD có thể xuất hiện dưới dạng số thập phân. Thay đổi Định dạng Số ô thành Phần trăm để hiển thị kết quả hàm dưới dạng phần trăm:
Quay lại danh sách tất cả các hàm trong Excel
YIELD Ví dụ trong VBA
Bạn cũng có thể sử dụng hàm YIELD trong VBA. Kiểu:application.worksheet functions.yield (quyết toán, đáo hạn, tỷ giá, pr, hoàn lại, FREQUENCY, cơ sở)
Đối với các đối số của hàm (tỷ lệ, v.v.), bạn có thể nhập chúng trực tiếp vào hàm hoặc xác định các biến để sử dụng thay thế.
